財險三巨頭上半年賠付率下降 綜合成本率升降不一

商業(yè)車險費改全面推開，國際航運市場持續(xù)低迷，2016年上半年，財產(chǎn)保險公司面臨著不小的市場挑戰(zhàn)。

從幾家大型上市財產(chǎn)保險公司新近發(fā)布的半年業(yè)績來看，平安產(chǎn)險、太平洋產(chǎn)險市場份額出現(xiàn)小幅下降，人保財險依靠新保和續(xù)保的強發(fā)力，實現(xiàn)了市場份額的逆勢增長。而在趨于激烈的市場競爭中，財險公司的綜合費用率均明顯增長，尤以車險為甚，降成本、控賠付依然是財險公司未來的重點工作之一。

三巨頭穩(wěn)占六成以上市場

在保險市場規(guī)模不斷擴大、險企數(shù)量不斷增多的情況下，市場上既有財產(chǎn)保險公司在持續(xù)做大保費規(guī)模的同時，也面臨著市場份額被稀釋的壓力。要保住甚至提升市場份額，既要保證續(xù)保率，又要爭奪新保市場。

根據(jù)保監(jiān)會發(fā)布的統(tǒng)計數(shù)據(jù)，今年上半年，產(chǎn)險公司原保險保費收入4632.01億元，同比增長8.51%。從市場主體來看，截至今年6月底，有保費收入數(shù)據(jù)的險企數(shù)量比去年同期增加了8家。

在這樣的背景下，人保財險、平安產(chǎn)險、太平洋產(chǎn)險組成的財險公司“老三家”的市場份額出現(xiàn)了怎樣的變化?

2016年半年報數(shù)據(jù)顯示，上半年，人保財險總保費收入1618.93億元，同比增長10.7%;實現(xiàn)增量保費156.36億元，居行業(yè)榜首。占據(jù)中國財險市場34.9%的市場份額，扭轉(zhuǎn)了上市以來市場份額下滑的趨勢，與2015年上半年和2015年全年的市場份額相比，分別提高了0.7個和1.5個百分點。

平安產(chǎn)險上半年實現(xiàn)保費收入839.75億元，同比增長2.9%;市場份額約為18.1%，比去年同期下降了1個百分點。

太平洋產(chǎn)險上半年實現(xiàn)保險業(yè)務收入492.24億元，同比增長1.7%;市場占有率為10.6%，同比下降了0.7個百分點。

由此可見，“老三家”的總保費收入保持著較為穩(wěn)定的增長，但所占市場份額增減不一。“今年上半年，公司把握發(fā)展對標市場和盈利優(yōu)于市場兩大關(guān)鍵。”人保財險指出。

相較于壽險巨頭市場排名的巨大變化，近年來，財險巨頭的市場排名幾乎未變。“老三家”一直穩(wěn)居牢牢占據(jù)市場前三名，并且占據(jù)了全行業(yè)60%以上的市場份額。在車險為財產(chǎn)險絕對主力產(chǎn)品的情況下，商車費改將對財險行業(yè)產(chǎn)生深遠影響，而這種影響對大型財險公司更加有利，有業(yè)內(nèi)人士認為，短期內(nèi)，強者愈強的馬太效應還將持續(xù)，大型財險公司的市場份額不會出現(xiàn)明顯下滑。

費用率皆上升

在商業(yè)車險費改全面實施、國際航運市場持續(xù)低迷等背景下，上半年，財產(chǎn)保險市場競爭趨于激烈，而其帶來的一個行業(yè)現(xiàn)象就是費用率明顯提升，這在幾家上市財險公司的半年報中也有明顯體現(xiàn)。

數(shù)據(jù)顯示，上半年，人保財險的費用率為34.8%，同比上升1.6個百分點。其中，承保費用率為32.0%，同比上升2.3個百分點，“主要是在市場競爭進一步加劇的情況下，人保財險強化對標市場，采取積極的銷售策略，加大優(yōu)質(zhì)業(yè)務獲取力度，保單獲取成本凈額及其他承保費用同比增長。”人保財險對此解釋道。

平安產(chǎn)險上半年的綜合費用率為40.4%，同比上升了3.8個百分點。上半年，平安產(chǎn)險業(yè)務手續(xù)費支出同比增加24.8%，手續(xù)費支出占保費收入的比例同比增加2.5個百分點，達到14%。“主要原因是保費收入增長，同時市場競爭加劇。”平安產(chǎn)險表示。

太保產(chǎn)險上半年綜合費用率為38.2%，同比上升了3.6個百分點。從車險來看，其上半年車險手續(xù)費及傭金支出為52.99億元，同比增長了31.8%，而車險業(yè)務收入為376.55 億元，同比增長2.8%。手續(xù)費及傭金增速明顯高于車險業(yè)務收入增速，一定程度上反映出車險業(yè)務市場競爭激烈。

“費用率上升不僅是上市財險公司的問題，也是整個財產(chǎn)險行業(yè)的共性問題。一方面，車險費改全面鋪開，加大了市場競爭，另一方面，非車險的部分領(lǐng)域如航運險也受到國際航運市場低迷的影響，競爭加劇，費率下行。”一位業(yè)內(nèi)人士對《證券日報》記者分析指出。從數(shù)據(jù)來看，人保財險、太平洋產(chǎn)險的企財險收入均同比下降，人保財險的貨運險保費收入同比也出現(xiàn)了下降。

賠付率均下降

盡管費用率上升，但部分保險公司在賠付率控制方面取得了一些成效，因此，險企的綜合成本率并沒有明顯上升，部分險企還有所下降。下一步，各險企均計劃繼續(xù)優(yōu)化業(yè)務結(jié)構(gòu)，控制成本，降低賠付率，提升經(jīng)營效益。

在賠付率方面，人保財險上半年的賠付率為60.2%，同比下降1.3個百分點。其中，車險賠付率為58.5%，同比下降3.2個百分點。在雙重因素的影響下，人保財險上半年的綜合成本率為95.0%，同比上升0.3個百分點。

平安產(chǎn)險上半年綜合賠付率為54.9%，同比下降了2.1個百分點;綜合成本率為95.3%，同比上升了1.7個百分點。

太保產(chǎn)險上半年綜合賠付率為61.2%，同比下降了3.7個百分點;綜合成本率為99.4%，同比下降了0.1個百分點。

“加強承保風險管控，優(yōu)化業(yè)務結(jié)構(gòu)，提升業(yè)務質(zhì)量，家庭自用車業(yè)務占比持續(xù)提高，機動車輛險出險率有所下降;同時，通過加強車行分類資源配置調(diào)控，深化配件工時垂直管控，強化資源送修和對價管理等措施，多方位強化理賠成本管控，因此，機動車輛險賠付率同比下降。”人保財險分析車險賠付率下降原因時稱。

此外，也有業(yè)內(nèi)人士表示，商車費改加大了對未出險客戶的優(yōu)惠力度，因此，客戶謹慎對待出險索賠，使得車險出險率明顯下降，有利于控制整體賠付率。