盡管主體信用等級維持不變，但煙臺農商行正遭遇評級展望由穩定被調整為負面的壓力。

近日，中誠信國際信用評級有限責任公司對煙臺農商行及其存續期內相關債項進行了跟蹤評級，將其評級展望由穩定下調為負面。評級肯定該行在當地金融體系中的地位和優勢的同時，也指出其面臨的稿子資產質量下行壓力、撥備率低于監管要求、貸款集中度高、盈利能力持續弱化等挑戰。

根據評級報告，長江商報記者注意到，煙臺農商行水產品加工等行業客戶信用風險持續暴露，且信用風險沿擔保圈擔保鏈蔓延。截止至2019年6月末，該行逾期貸款在總貸款中占比達14.97%，不良貸款和不良率進一步上升至17.87億元和6.83%，相比2018年末的11.71億元和4.58%，不良貸款規模進一步增長。在撥備覆蓋率上，該行在2019年末進一步下降至88.91%，持續低于監管最低要求。另外，該行資本充足率降為11.61%，相比年初下降近1個百分點，接近監管要求的不得低于10.5%的紅線。

上半年盈利1.51億

存貸款業務在煙臺市市場份額約第5名左右的煙臺農商行，近期因評級展望被下調至負面引發行業關注。

煙臺農商行7月31日發布的2019年半年報顯示，截止至2019年6月30日，該行資產總額435.99億元，負債總額400.01億元，所有者權益總額35.98億元;2019年1-6月營業收入6.02億元，相比去年同期有所下滑;實現凈利潤1.51億元，相比上期金額的1.46億元有所改善。

雖然凈利出現一定的改善，但在資本充足率及風險資產情況上，煙臺農商行仍遇考驗。半年報數據顯示，截止至2019年6月30日，該行資本充足率11.61%，核心一級資本充足率10.67%，一級資本充足率10.67%。相比2018年末，該行資本充足率繼續下行。在2018年末，該行資本充足率、核心一級資本充足率分別為12.74%、10.91%。

根據監管要求，資本充足率、核心一級資本充足率和一級資本充足率不得低于10.5%、7.5%和8.5%，煙臺農商行目前的資本充足率僅高于監管要求1個百分點，接近監管紅線。

風險資產方面，截止2019年6月30日，該行風險加權資產共計318.71億，其中信用風險加權資產291.94億元，市場風險加權資產3549.88萬元，操作風險加權資產26.42億元。

逾期貸款向不良貸款遷徙

在2018年，煙臺農商行就面臨著資產質量下行導致的收息水平下降、撥備計提壓力加大，凈利潤持續下滑，盈利能力較弱。2019年，該行的資產質量存在繼續下行的壓力。

中誠信評級報告指出，煙臺農商行擔保圈鏈風險不斷暴露，不良貸款持續上升，撥備覆蓋率大幅低于監管要求;貸款行業及客戶較為集中，逾期貸款和借新還舊貸款占比高，資產質量存在繼續下行的壓力。

數據顯示，截止至2018年末，煙臺農商行逾期貸款較年初大幅上升24.36億元至40.77億元，在總貸款中占比高達15.96%，其中逾期90天以上貸款占比4.54%。該行新增不良貸款8.21億元，為此該行在2018年累計處置不良貸款5.36億元，截止2018年末，該行不良貸款余額11.71億元，同比增長2.84億元，不良貸款率4.58%，同比上升0.97個百分點。

然而，到2019年，因煙臺農商行逾期貸款向不良貸款遷徙趨勢明顯，截止至6月末，逾期貸款在總貸款中占比升至14.97%，逾期90天以上貸款占比上升3.81個百分點至8.35%，受此影響該行不良貸款和不良率分別升至17.87億元和6.83%，相比2018年末分別上升6.16億元和2.25個百分點。

此外，不良貸款持續增長對煙臺農商行撥備覆蓋率影響較大。截止至2019年6月末，該行撥備覆蓋率降至88.91%，較上年末的125.49%下降36.58個百分點，低于監管最低要求的120%-150%，繼續面臨較大的撥備計提壓力。