從去年年底到現(xiàn)在，投資者與南京銀行違規(guī)銷售基金產(chǎn)品的糾紛仍未化解。

今年3月份，江蘇證監(jiān)局要求南京銀行對(duì)違規(guī)行為進(jìn)行改正，南京銀行回應(yīng)將做好整改工作，卻拒絕賠償投資者。

高女士因花費(fèi)185萬(wàn)元在南京銀行購(gòu)買的一款理財(cái)產(chǎn)品，到期后不賺反虧，本金虧損達(dá)25萬(wàn)元，起訴南京銀行，日前已在南京市秦淮區(qū)人民法院開庭審理，據(jù)了解，投資者想要追回本金損失困難重重。

“絕對(duì)回報(bào)13%”變“虧損15%”

去年6月，南京銀行各支行向投資者推薦一款名為“鑫元半年定開債券”的基金產(chǎn)品，在宣傳中，理財(cái)經(jīng)理稱該基金是一款中低風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)、穩(wěn)健增長(zhǎng)的理財(cái)產(chǎn)品，不投資股票，有些支行還承諾有保底的收益率，在宣傳中普遍使用“高收益”“穩(wěn)定”“絕對(duì)收益”“增值”“高于定存”“高于理財(cái)”等字眼，還分發(fā)印有“半年絕對(duì)回報(bào)13%”的宣傳單，稱是南京銀行自己推出的理財(cái)產(chǎn)品。

但實(shí)質(zhì)上，鑫元定開債券基金，是由上海鑫元基金管理有限公司發(fā)起的，分為鑫元一年定開基金和鑫元半年定開基金兩種，該產(chǎn)品實(shí)際上是一款非保本、浮動(dòng)收益型的理財(cái)產(chǎn)品。

投資者該如何在今后的投資中避免同樣的麻煩呢?

1、銀行理財(cái)產(chǎn)品不保證只賺不賠

銀行理財(cái)產(chǎn)品分為保證收益理財(cái)產(chǎn)品和非保證收益理財(cái)產(chǎn)品：

保證收益的理財(cái)產(chǎn)品包括固定收益理財(cái)產(chǎn)品和有最低收益的浮動(dòng)收益理財(cái)產(chǎn)品;

非保證收益理財(cái)分為保本浮動(dòng)收益理財(cái)產(chǎn)品和非保本浮動(dòng)收益理財(cái)產(chǎn)品。

保本浮動(dòng)收益理財(cái)產(chǎn)品是指商業(yè)銀行按照約定條件向客戶保證本金支付，本金以外的投資風(fēng)險(xiǎn)由客戶承擔(dān)，并依據(jù)實(shí)際投資收益情況確定客戶實(shí)際收益的理財(cái)產(chǎn)品。非保本浮動(dòng)收益理財(cái)產(chǎn)品是指商業(yè)銀行根據(jù)約定條件和實(shí)際投資收益情況向客戶支付收益，并不保證客戶本金安全的理財(cái)產(chǎn)品。

投資者購(gòu)買南京銀行的這款理財(cái)產(chǎn)品，非保本浮動(dòng)收益型理財(cái)產(chǎn)品，風(fēng)險(xiǎn)其實(shí)最高。這種理財(cái)產(chǎn)品非但不保收益，連本金都無(wú)法保證。雖然南京銀行在宣傳中普遍使用“高收益”“穩(wěn)定”“絕對(duì)收益”“增值”“高于定存”“高于理財(cái)”等字眼，但投資者一定做到要做到自己心中有數(shù)。

2. 投資需在自己能承受的風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)之內(nèi)

由于對(duì)理財(cái)產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)劃分沒(méi)有統(tǒng)一規(guī)定，各家銀行對(duì)理財(cái)產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)采用了不同的符號(hào)。根據(jù)產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)特性，一般銀行將理財(cái)產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)由低到高分為R1-R5 5個(gè)等級(jí)：

R1(謹(jǐn)慎型)該級(jí)別理財(cái)產(chǎn)品保本保收益，風(fēng)險(xiǎn)很低

R2(穩(wěn)健型)該級(jí)別理財(cái)產(chǎn)品不保本，風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較小

R3(平衡型)該級(jí)別理財(cái)產(chǎn)品不保本，風(fēng)險(xiǎn)適中

R4(進(jìn)取型)該級(jí)別理財(cái)產(chǎn)品不保本，風(fēng)險(xiǎn)較大

R5(激進(jìn)型)該級(jí)別理財(cái)產(chǎn)品不保本，風(fēng)險(xiǎn)極大

一位李姓女士稱她曾在南京銀行購(gòu)買理財(cái)產(chǎn)品做過(guò)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估，評(píng)估報(bào)告中是“不能承擔(dān)任何虧損”或“僅能承受5%虧損”。然而，南京銀行理財(cái)經(jīng)理卻向她推薦了該款鑫元基金產(chǎn)品。投資者不應(yīng)輕信理財(cái)經(jīng)理的一面之詞，應(yīng)當(dāng)按照風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估結(jié)果購(gòu)買與自己相應(yīng)或更低風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的理財(cái)產(chǎn)品。

3. 在銀行買的理財(cái)產(chǎn)品不一定是銀行的

銀行理財(cái)產(chǎn)品是指我國(guó)商業(yè)銀行在法律法規(guī)核準(zhǔn)的經(jīng)營(yíng)范圍內(nèi)，運(yùn)用銀行在金融市場(chǎng)上的專業(yè)投資能力，按照既定的投資策略代理投資者進(jìn)行投資而推出的理財(cái)產(chǎn)品，或稱理財(cái)計(jì)劃。

而銀行代銷的金融產(chǎn)品由其他金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行產(chǎn)品設(shè)計(jì)、投資及管理，而商業(yè)銀行僅承擔(dān)對(duì)第三方產(chǎn)品的遴選準(zhǔn)入、產(chǎn)品推介、產(chǎn)品銷售和資金代收付等職能。也就是說(shuō)，一旦那些金融機(jī)構(gòu)出了問(wèn)題，銀行可以概不負(fù)責(zé)。

南京銀行的代理律師稱投資者在認(rèn)購(gòu)基金、持有基金份額時(shí)，即成為基金合同的當(dāng)事人，表明其承認(rèn)基金合同，接受基金合同的約束。所以高女士需履行合同規(guī)定的義務(wù)，自行承擔(dān)投資風(fēng)險(xiǎn)。

作為投資者，你是否應(yīng)該仔細(xì)反省下自身存在的問(wèn)題，是否真正弄懂了上述3點(diǎn)。銀行理財(cái)產(chǎn)品，并不是我們想象中的那么穩(wěn)健。