個人征信難題

無疑，網貸平臺想要告別大額標的確實很難。

不久前，網貸行業首創大額標的平臺——紅嶺創投宣布三年后清盤。紅嶺創投創始人周世平說起對于選擇清盤網貸業務的原因中，很重要的一條就是大額標的模式難以為繼，而轉型難度巨大。

在唐學慶看來，難點至少存在三個：“一是，借款人在單一平臺的借款余額，是很容易掌握的，但要掌握其在不同P2P平臺上的借款余額總額，就需要實現各平臺間數據的共享，但這一工作遠沒有完成。二是，部分平臺可能會想方設法以金融創新的形式突破借款余額限制，這也會加大整改的難度。三是，主打大標模式的平臺，借貸風險會比較集中，而且它們的業務規模往往發展得也很大，船大難掉頭，轉型不容易，一旦整改失措，可能引發社會問題和金融風險。”

其實，在金交所產品以及校園貸等監管禁令出臺以來，不少網貸平臺陷入了“資產荒”中。以往，各家平臺都會積極拓展市場、尋找投資資金，如今資金倒是不缺了，但是好的項目卻很難找。

上述業內人士坦言，如今很多大的網貸平臺也都只是在做通道業務，投資項目的對接以及審核都是外包給專門的資產公司。但是即使這樣，好的項目依舊很難找。

據該業內人士介紹，目前網貸平臺陷入兩難：為控制風險，網貸平臺往往會要求融資方或資產公司提供保本保息，然后才愿意把項目放在平臺上發布進行融資。但目前很多融資方并不能滿足這樣的要求，尤其是在借款利率比較高的情況下。“而能滿足網貸平臺保本保息需求的融資方往往是以企業為主的大額融資，但這明顯又不符合監管對網貸平臺借貸余額上限的規定。所以，這也就是為什么現在很多平臺上會出現拆標現象的原因”。

與此同時，監管對于網貸平臺的“限額令”讓個人征信共享問題凸顯，目前在這一點上存在客觀的技術難點。“對借款人在不同平臺借款余額的總額進行統計，肯定需要對不同平臺的數據有充分的掌握，這是前提條件。既然各平臺的數據目前仍無法做到共享，那對單個借款人在不同平臺上的借款余額的統計工作可以說很難實現。”唐學慶表示。

但在監管對網貸小額且風險分散的定位之下，網貸小額化目前成為整個行業的發展趨勢。2015年，網貸行業人均借款金額為17萬元;2016年8月人均借款為14萬元，2017年上半年，網貸人均借款金額下降到10.7萬元，降幅超過76%。從數據表現上看，行業的人均借款金額整體符合個人、企業相對應的20萬元和100萬元的規定。